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Alternative Approaches to Compensation and Producer Rights

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Canadian Journal of Agricultural Economics/Revue canadienne d agroeconomie

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Abstract

When policies are changed, it is not uncommon for losers to be compensated. Economic theory and quantitative analysis are useful in determining the efficiency gains/losses associated with a policy change, but are little help in deciding what the approach to compensation should be. The amount of compensation varies, depending on, in part, the political clout of the parties being negatively affected by a policy change—compensation is what politicians and the sector demanding compensation can agree on. We formulate four approaches to producer compensation within the context of the Ontario Tobacco Transition Program, where producers would have suffered losses in the absence of compensation. The approaches range from providing zero compensation to providing compensation based on the entire value of the tobacco quota. The Canadian government chose the latter and compensated producers for the termination of the tobacco quota program based on an approach that far exceeded other possible compensation approaches. Lorsque les politiques sont modifiés, il n'est pas rare pour les perdants à être indemnisés. La théorie économique et l'analyse quantitative sont utiles pour déterminer les gains d'efficacité / pertes liés à un changement de politique, mais sont peu d'aide pour décider ce que l' approche de la rémunération devrait être. Le montant de l'indemnité varie en fonction, en partie, le poids politique des partis étant affectée par un changement de rémunération de la politique est ce que les politiciens et la rémunération dans le secteur exigeant peuvent s'entendre. Nous formulons quatre approches de la rémunération des producteurs dans le cadre du Programme de transition tabac de l'Ontario où les producteurs ont subi des pertes en l'absence de compensation. Les approches vont de la fourniture de compensation du zéro à l'indemnisation sur la base de la valeur totale du quota de tabac. Le gouvernement canadien a choisi d'indemniser les producteurs pour la fin du programme de quotas de tabac basée sur une approche qui dépasse de loin les autres approches de rémunération possibles. Surtout, l'efficacité n'est pas affectée par l'approche de compensation.